原油交易提醒：核谈判恢复，油价冲高回落，关注欧盟能源部长紧急峰会
2021-10-26
73
周二（10月26日）亚洲时段，美油小幅下跌，现报83.81美元/桶；周一油价自2014年以来首次触及85关口，最高至85.41美元/桶后回吐涨幅，伊朗与欧盟即将举行的会谈备受市场关注，此次会谈可能使2015年核协议得以恢复。
日内重点关注美国10月谘商会消费者信心指数、美国9月季调后新屋销售年化总数、欧盟各国能源部长召开紧急峰会谈论如何应对能源价格飙升；周三4:30公布API数据
【伊朗和欧盟周三将在布鲁塞尔举行谈判】
伊朗的首席谈判代表表示，为了推动更广泛的外交努力以恢复2015年核协议谈判，伊朗和欧盟将于周三在布鲁塞尔举行会谈。
瑞穗证券美国公司期货部门董事Bob Yawger表示，只要他们在谈，就可能达成协议。
Emori Fund Management的CEO Tetsu Emori说，在供应紧张的情况下，美国的燃料需求坚挺，石油市场的基调保持相当强劲，这促使一些投机客解除空头头寸。
Emori说，今年迄今为止，美原油的百分比涨幅已经达到了2007年和2009年的水平，当时我们也看到了急剧的涨势，说明已经有点过头了。
外交部副部长Ali Bagheri Kani在一系列推文中表示，他将与欧盟副外交政策负责人Enrique Mora会面，核协议的其他缔约国应该“批评”美国的制裁记录。他说，德黑兰方面“决心参与”旨在取消制裁的谈判。此次布鲁塞尔会议是伊朗与世界大国重启维也纳谈判的序幕。石油市场正在密切关注外交动向，寻找有关伊朗恢复出口大量原油的迹象。
Fujitomi Securities的分析师Toshitaka Tazawa说，由于全球供应仍然紧张，看涨情绪继续支持油价，但鉴于逆价差趋陡，美原油最近期限合约当前的收益可能有限。
【俄罗斯预计OPEC+将在11月份按约定提高产量】
俄罗斯副总理Alexander Novak称，预计OPEC+在11月4日的会议上将根据此前的约定，将总产量提高40万桶/日。全球石油需求到明年年底之前将达到大流行前水平，但表示如果油价跟天然气价格一样创新高，需求情况就很难预料。
沙特能源大臣阿卜杜勒-阿齐兹·本·萨勒曼周末表示，生产商不应该认为油价理所当然会上涨，因为需求仍可能受到疫情冲击。
【标普500指数再创历史新高】
美国股市再创新高，交易员翘首等待Facebook等科技巨头的财报发布，不过人们也在留心通胀和疫情风险上升。非必需消费品，能源和材料板块领涨标普500指数，PayPal上涨，此前该公司表示不打算收购Pinterest Inc.，结束了数日来市场对这宗潜在规模达450亿美元的交易的猜测。
特斯拉上涨，市值突破1万亿美元，之前该公司收到租车公司赫兹的10万辆汽车订单。
史上最大新能源车订单出炉 赫兹购入10万辆特斯拉汽车。美国五大科技企业将在未来几天公布业绩，第一家是Facebook。该公司盘后公布第三季度营收低于分析师预估。
Principal Global Investors首席策略师Seema Shah表示：“今年以来，企业强劲的盈利增长提振了大盘走势 ，但随着经济放缓和市场环境变得更加严峻，精挑细选变得至为关键，对于希望平衡投资组合风险的市场人士来说，保持对股票的高配，同时关注质量等因素将越来越重要。”
【美国就核谈判警告伊朗 若外交努力失败将动用“其它工具”】
美国的伊朗事务特使Robert Malley表示，重启核协议的谈判处于“关键阶段”，即将展开一段“更密集的外交行动”以打破僵局。
Malley周一表示，“如果我们看到伊朗一方面在外交上拖延，另一方面加速发展他们的核计划，我们不能永远等下去。”
他警告称，如果谈判失败，美国将“动用其它工具”，未作详细阐释。他补充道，由于伊朗继续阻挠重启谈判，正对该国失去耐心。
Malley在电话会议上告诉记者，外交“是一条开放的路，但因为伊朗核项目的技术性现实而不能永远开放。”
【美国原油对布伦特原油的贴水收窄至接近1美元】
随着库欣库存降至低位，美国原油期货较布伦特原油期货的贴水收窄至接近1美元。美国原油与12月到期布伦特期货合约的差价周一最低跌至每桶-1.09美元，为2020年5月以来的最小价差。
这两个基准原油的价差会左右进口，出口和套利交易的经济性。较小的价差通常意味着美国对欧洲的出口下降。随着国际对美国石油需求的增长以及炼厂利润率从全球疫情期间的低点回升，库欣的石油库存已降至三年来最低水平。
【布伦特原油可能突破90美元/桶】
高盛表示，全球石油需求的强劲反弹可能推动布伦特原油价格突破其此前预测的年底时每桶90美元的水平。
高盛称，由于亚洲的消费在Delta这波新冠疫情之后出现了反弹，该行预测石油需求将很快达到新冠之前的水平，即大约1亿桶/日。此外，该银行估计从天然气转用石油可能为石油需求贡献至少100万桶/日。
高盛在10月24日的一份研究报告中说：“虽然不是我们的基本预测，但这种持续性将对我们90美元/桶的布伦特年终价格预测构成上行风险。”
高盛称，鉴于我们预计OPEC+继续保持目前每月增加40万桶/日配额的政策，油价需要上涨到110美元/桶，才能足以扼制需求，以平衡我们目前预测在2022年第一季出现的供应不足。
高盛说尽管最近亚洲部分国家出现了限电，工业活动受到影响，但石油需求可能反而受到改用柴油发电机的支撑。
总体来看，虽然油价依然受到需求的支撑，但在连续上涨两个月以来，部分交易员开始获利了结，加之市场对伊核谈判持有乐观预期，油价短期或震荡偏空；此外，日内交易关注欧盟各国能源部长就能源问题召开的紧急峰会。
北京时间8:08，美原油现报83.81美元/桶。
日内重点关注美国10月谘商会消费者信心指数、美国9月季调后新屋销售年化总数、欧盟各国能源部长召开紧急峰会谈论如何应对能源价格飙升；周三4:30公布API数据
影响油价利空因素
【伊朗和欧盟周三将在布鲁塞尔举行谈判】
伊朗的首席谈判代表表示，为了推动更广泛的外交努力以恢复2015年核协议谈判，伊朗和欧盟将于周三在布鲁塞尔举行会谈。
瑞穗证券美国公司期货部门董事Bob Yawger表示，只要他们在谈，就可能达成协议。
Emori Fund Management的CEO Tetsu Emori说，在供应紧张的情况下，美国的燃料需求坚挺，石油市场的基调保持相当强劲，这促使一些投机客解除空头头寸。
Emori说，今年迄今为止，美原油的百分比涨幅已经达到了2007年和2009年的水平，当时我们也看到了急剧的涨势，说明已经有点过头了。
外交部副部长Ali Bagheri Kani在一系列推文中表示，他将与欧盟副外交政策负责人Enrique Mora会面，核协议的其他缔约国应该“批评”美国的制裁记录。他说，德黑兰方面“决心参与”旨在取消制裁的谈判。此次布鲁塞尔会议是伊朗与世界大国重启维也纳谈判的序幕。石油市场正在密切关注外交动向，寻找有关伊朗恢复出口大量原油的迹象。
Fujitomi Securities的分析师Toshitaka Tazawa说，由于全球供应仍然紧张，看涨情绪继续支持油价，但鉴于逆价差趋陡，美原油最近期限合约当前的收益可能有限。
【俄罗斯预计OPEC+将在11月份按约定提高产量】
俄罗斯副总理Alexander Novak称，预计OPEC+在11月4日的会议上将根据此前的约定，将总产量提高40万桶/日。全球石油需求到明年年底之前将达到大流行前水平，但表示如果油价跟天然气价格一样创新高，需求情况就很难预料。
沙特能源大臣阿卜杜勒-阿齐兹·本·萨勒曼周末表示，生产商不应该认为油价理所当然会上涨，因为需求仍可能受到疫情冲击。
影响油价利多因素
【标普500指数再创历史新高】
美国股市再创新高，交易员翘首等待Facebook等科技巨头的财报发布，不过人们也在留心通胀和疫情风险上升。非必需消费品，能源和材料板块领涨标普500指数，PayPal上涨，此前该公司表示不打算收购Pinterest Inc.，结束了数日来市场对这宗潜在规模达450亿美元的交易的猜测。
特斯拉上涨，市值突破1万亿美元，之前该公司收到租车公司赫兹的10万辆汽车订单。
史上最大新能源车订单出炉 赫兹购入10万辆特斯拉汽车。美国五大科技企业将在未来几天公布业绩，第一家是Facebook。该公司盘后公布第三季度营收低于分析师预估。
Principal Global Investors首席策略师Seema Shah表示：“今年以来，企业强劲的盈利增长提振了大盘走势 ，但随着经济放缓和市场环境变得更加严峻，精挑细选变得至为关键，对于希望平衡投资组合风险的市场人士来说，保持对股票的高配，同时关注质量等因素将越来越重要。”
【美国就核谈判警告伊朗 若外交努力失败将动用“其它工具”】
美国的伊朗事务特使Robert Malley表示，重启核协议的谈判处于“关键阶段”，即将展开一段“更密集的外交行动”以打破僵局。
Malley周一表示，“如果我们看到伊朗一方面在外交上拖延，另一方面加速发展他们的核计划，我们不能永远等下去。”
他警告称，如果谈判失败，美国将“动用其它工具”，未作详细阐释。他补充道，由于伊朗继续阻挠重启谈判，正对该国失去耐心。
Malley在电话会议上告诉记者，外交“是一条开放的路，但因为伊朗核项目的技术性现实而不能永远开放。”
【美国原油对布伦特原油的贴水收窄至接近1美元】
随着库欣库存降至低位，美国原油期货较布伦特原油期货的贴水收窄至接近1美元。美国原油与12月到期布伦特期货合约的差价周一最低跌至每桶-1.09美元，为2020年5月以来的最小价差。
这两个基准原油的价差会左右进口，出口和套利交易的经济性。较小的价差通常意味着美国对欧洲的出口下降。随着国际对美国石油需求的增长以及炼厂利润率从全球疫情期间的低点回升，库欣的石油库存已降至三年来最低水平。
【布伦特原油可能突破90美元/桶】
高盛表示，全球石油需求的强劲反弹可能推动布伦特原油价格突破其此前预测的年底时每桶90美元的水平。
高盛称，由于亚洲的消费在Delta这波新冠疫情之后出现了反弹，该行预测石油需求将很快达到新冠之前的水平，即大约1亿桶/日。此外，该银行估计从天然气转用石油可能为石油需求贡献至少100万桶/日。
高盛在10月24日的一份研究报告中说：“虽然不是我们的基本预测，但这种持续性将对我们90美元/桶的布伦特年终价格预测构成上行风险。”
高盛称，鉴于我们预计OPEC+继续保持目前每月增加40万桶/日配额的政策，油价需要上涨到110美元/桶，才能足以扼制需求，以平衡我们目前预测在2022年第一季出现的供应不足。
高盛说尽管最近亚洲部分国家出现了限电，工业活动受到影响，但石油需求可能反而受到改用柴油发电机的支撑。
总体来看，虽然油价依然受到需求的支撑，但在连续上涨两个月以来，部分交易员开始获利了结，加之市场对伊核谈判持有乐观预期，油价短期或震荡偏空；此外，日内交易关注欧盟各国能源部长就能源问题召开的紧急峰会。
北京时间8:08，美原油现报83.81美元/桶。
指导仅供参考,不作为交易依据
[免责声明] 本文仅代表作者本人观点，与汇金网无关。汇金网对文中陈述、观点判断保持中立，不对所包含内容的准确性、可靠性或完整性提供任何明示或暗示的保证，且不构成任何投资建议，请读者仅作参考，并自行承担全部风险与责任。
